vysokochastotnaja-torgovlja
Высокочастотная торговля представляет собой относительно новый способ торговли, который показывает неплохие результаты. Впервые этот способ ведения торговли был разработан в начале 1989 года, его создателем является Стивен Соунсон, который старался предугадать дальнейшее движение цены на пол минуты вперед. Стивен вместе со своими коллегами создал первую систему автоматизированной торговли. В те года заказ обрабатывался за 1 секунду, в то время когда все остальные трейдеры работали по телефону.

Что такое высокочастотный трейдинг

Высокочастотный трейдинг представляет собой автоматизированную торговлю, во время которой выполняется поиск удачных моментов для заработка при помощи специализированных алгоритмов.

Высокочастотная торговля приносит прибыль благодаря разнице между ценой приобретения и реализации актива, а также за счет большого количества ордеров, которые совершаются за сутки. Высокочастотная торговля представляет собой дейтрейдинг, во время которого брокер закрывает все сделки к концу дня.

Автоматизированная торговля стала пользоваться большим спросом среди спекулянтов, которые зарабатывают на больших оборотах капитала.

Предлагаю вашему вниманию торговые стратегии, использующиеся в высокочастотной торговле:

  1. Стратегия, которая подразумевает работу с ликвидностью.
  2. Стратегия статистического арбитража.
  3. Стратегия поиска ликвидности.

Первая стратегия подразумевает работу с ликвидностью, когда трейдер получает доход от спреда. Наверняка вы знаете, что спред в определенное время расширяется, что говорит о том, что на рынке большой перевес или продавцов или покупателей. На фондовой бирже есть маркетмейкеры, главной задачей которых является поддержание ликвидности. Иными словами маркетмейкер отвечает за то, чтобы спред не расширялся, он должен определить, кого на рынке больше: покупателей или продавцов.

В случае если маркетмейкер не может урегулировать рынок, он обязан при помощи собственных денежных средств закрыть предложение/спрос на рынке. Маркетмейкерам не хочется тратить свои деньги на поддержание спреда, по этой причине они всеми силами привлекают высокочастотных трейдеров к ведению торгов, предоставляя им различные бонусы и вознаграждения. Зная все эти тонкости, высокочастотные трейдеры с радостью берутся за поддержание ликвидности.

vysokochastotnyj-trejding
Высокочастотный трейдер, используя специализированые программы, выполняет некоторые функции маркетмейкера. Таким образом, все довольны, маркетмейкеры тем, что им не нужно тратить свои деньги на поддержание ликвидности, высокоточные трейдеры тем, что получают доход от сужении маржи, а покупатели/продавцы тем, что могут быстро купить/продать интересующий их актив.

Стратегия статистического арбитража предполагает выявление корреляций между основным активом и производными. Делается это при помощи специальных программ, так гораздо легче анализировать котировки и выявлять оптимальные места для получения дохода. Обычно арбитражные операции осуществляют кредитные учреждения, у них есть для это нужные программы и лицензии.

Стратегия поиска ликвидности основывается на выявлении объемных заявок в стакане. Поиск осуществляется по достаточно простому принципу: трейдер выставляет заявку и выявляет таким образом крупного участника. В момент, когда высокочастотный трейдер обнаружит цену крупного участника рынка, он заключает сделки вместе с ним, что позволяет ему всегда находиться в тренде и получать доход.

Лучшие брокеры РФ и мира

FX РФЗагранкаБинарныеФондовые
1Бро №1Бро №1Бро №1Бро №1
2Бро №2Бро №2Бро №2Бро №2
3Бро №3Бро №3Бро №3Бро №3

Все описанные выше стратегии могут работать только при высоком уровне оперативности обработки заявок. Скорость должна достигать миллисекунд.
torgovye-strategii-ispolzujushhiesja-v-vysokochastotnoj-torgovle

Обработка заявки на бирже

В самом начале клиент создает своему брокеру заявку на приобретение или реализацию валюты при помощи торговой платформы. Затем заявка сравнивается с данными, поступающими с биржи. После этого, при совпадении предложения и спроса, осуществляется заключение ордера.

Информация о всех созданных заявках доступна всем участникам торгов, благодаря специализированной системе фидом. Под термином фид подразумевается поток информации, которую поставляет специализированная компания всем участникам рынка. Фид включает в себя набор информации о финансовом инструменте, для его передачи на терминалы всех участников рынка применяется специализированный протокол (FAST или FIX).

Для обеспечения высокой скорости заключения сделок, которая необходима для высокочастотного трейдера, требуется оптимизация передачи информации на всех уровнях. По этой причине, трейдеры, которые используют высокочастотный трейдинг, арендуют VPS-сервера, которые располагаются поблизости от биржевого дата-центра. Это дает возможность получать фид практически без задержек.

vysokochastotnaja-torgovlja
При этом, следует помнить, что аренда VPS-сервера поблизости от биржевого дата-центра не стоит воспринимать в качестве конкурентного преимущества. Маркетмейкеры договариваются с руководством биржи и устанавливают собственное подключение непосредственно к источнику передачи информации, что позволяет им получать фид на тридцать миллисекунд оперативнее остальных трейдеров. Естественно, что установка такого подключения обходится маркетмейкерам очень дорого, но это небольшая разница во времени получения информации является действительно существенным конкурентным преимуществом.

Согласно имеющимся данным высокочастотная торговля в настоящее время постепенно теряет популярность. Это происходит потому, что любой сбой в передаче данных вызывает существенные убытки, что при неблагоприятном стечении обстоятельств может стать причиной обнуления депозита.

Из всего сказанного выше можно сделать вывод, что главным недостатком высокочастотной торговли является то, что этот метод ведения торгов не доступен обычным трейдерам.

Важно осознавать, что в 50% случаев при работе на валютном рынке трейдер торгует против маркетмейкеров, которые предпочитают высокочастотную торговлю.  Знание особенностей этого метода ведения торгов позволит вам избежать совершения ошибок и действительно стать успешным трейдером.